東元集團在4.0時(shí)代的規劃布局分析
2016-09-22，本文對東元電機集團的工業(yè)4.0布局圖，以及東元集團的發(fā)展趨勢，產(chǎn)品以及產(chǎn)品收入的統計；東元電機創(chuàng )
立于1956年，初期從事馬達生產(chǎn)，至今已跨入重電、家電、資訊、電子、關(guān)鍵零組件、基礎工程建設、金融投資及餐飲等多角化的發(fā)展領(lǐng)域。在多年的耕耘下，
東元已由傳統的重電、家電產(chǎn)業(yè)，邁向一個(gè)全球化的高科技企業(yè)，目前事業(yè)版圖橫跨全球五大洲、三十余國，合作伙伴包括美國奇異、日本安川、美國西屋、瑞典易立信、日本三菱、NEC、美國柯達伊仕曼及德國G&D等公司。
東元電機被機器人與自動(dòng)化的 指數股票型基金 (ROBO-STOX Global Robotics and Automation Index ETF)選為成分股之一，但其實(shí)東元電機的業(yè)務(wù)并不直接與機器人或自動(dòng)化有所關(guān)連，被選入的理由主要是看好在自動(dòng)化領(lǐng)域的長(cháng)期發(fā)展潛力，東元電機采跨國營(yíng) 運，擁有國際化的投資機會(huì )，也是該ETF青睞的要點(diǎn)之一。受到傳統的產(chǎn)品成長(cháng)力衰退影響，東元電機也開(kāi)始布局工業(yè)物聯(lián)網(wǎng)、智能電網(wǎng)，以及綠能科技等等領(lǐng)域。
重電及電控產(chǎn)品：東元的主要營(yíng)收來(lái)源，2015年占比過(guò)半來(lái)到56%，重電產(chǎn)品中泛用馬達國內市占率近五成，在特殊用途、特殊規格馬達則依客戶(hù)需求訂制，毛利率較高(大型工業(yè)馬達可到5成，小型馬達毛利則在2-3成)，東元產(chǎn)品世界排名在前五名。
電控產(chǎn)品：在重電產(chǎn)業(yè)之發(fā)展關(guān)聯(lián)為最終端:“用電端”的控制元件。產(chǎn)業(yè)結構為提供馬達搭配的控制元件如變頻器、伺服驅動(dòng)器及周邊保護之低壓器具產(chǎn)品，為滿(mǎn)足工業(yè)用電中用電安全及自動(dòng)化與節能之產(chǎn)品。
家電及空調產(chǎn)品：家電包含家用冷氣機、電冰箱、洗衣機、除濕機、乾衣機、液晶顯示器、空氣清凈機等等各式各樣的家電，東元同時(shí)也是國內第1家使用R32環(huán)保新冷媒的家電廠(chǎng)。東元為國內前三大家電廠(chǎng)，各式家電有10~15%市占率，家用空調9%、商用空調市占率35%
其他產(chǎn)品及服務(wù)項目包含：
綠能電機產(chǎn)品(車(chē)用馬達、小型變頻馬達、小型發(fā)電機等)、新能源產(chǎn)品(風(fēng)力發(fā)電機組設備、太陽(yáng)能發(fā)電相關(guān)設備等)、智慧系統(承辦金融、醫療保健等各式晶片業(yè)務(wù)及系統整合)與電力事業(yè)(專(zhuān)業(yè)電力設備及系統相關(guān)器材供應)
產(chǎn)品銷(xiāo)售市場(chǎng)與競爭對手
重電及電控產(chǎn)品：主要為外銷(xiāo)，比例近8成，馬達產(chǎn)品以北美、中國、臺灣為前三大市場(chǎng)，近年來(lái)積極布局東南亞及印度市場(chǎng)。
國內競爭對手有士電、中興電、亞力及華城， 工業(yè)馬達市占全球第三，僅次於歐洲大廠(chǎng)ABB與SIEMENS。
家電及空調產(chǎn)品：主要為內銷(xiāo)，家電產(chǎn)品的競爭激烈，競爭對手有東元、大同、聲寶、松下、奇美、BENQ、SONY、日立、LG等
風(fēng)力發(fā)電相關(guān)設備： 東南亞(越南)、中國
東元的毛利率相當穩定，在家電與重電產(chǎn)業(yè)都超越對手，2016Q1并購義大利減速廠(chǎng)Motovario調整產(chǎn)品結構讓毛利率上升。
營(yíng)運概況
發(fā)展工業(yè)物聯(lián)網(wǎng)
東元電機的 發(fā)展朝著(zhù)綠能及智能的方向前進(jìn)，分別著(zhù)眼於永續能源與物聯(lián)網(wǎng)的概念，根據工研院IEK的資料，全球傳統的工具機產(chǎn)業(yè)成長(cháng)動(dòng)能及需求放緩，2016年全球產(chǎn) 值預計下滑8.5%，廠(chǎng)商必須著(zhù)手開(kāi)發(fā)新領(lǐng)域，東元電機的馬達產(chǎn)品除了發(fā)展歷史悠久之外也具有競爭力，高效率馬達與智慧馬達是東元電機主推的產(chǎn)品。
工業(yè)4.0
工業(yè)4.0時(shí)代產(chǎn)品講求廣泛且即時(shí)地反應生產(chǎn)時(shí)的運轉及突發(fā)狀況，而馬達是工業(yè)的心臟，在工業(yè)4.0時(shí)代中馬達扮演重要地位。東元研發(fā)智慧馬達并建立智 慧馬達監測系統，透過(guò)網(wǎng)路讓使用者透過(guò)智慧型手機等裝置就能獲得馬達的電壓、電流、溫度與振動(dòng)等即時(shí)運轉資訊并提供告警及預警功能，除了隨時(shí)掌控、提供解 決方案之外透過(guò)用電統計資訊，也能達到節能省電的目的，因此智慧馬達特別適用在鋼鐵、石化、電力及生產(chǎn)環(huán)境危險等產(chǎn)業(yè)。
此外伺服驅動(dòng)器也是東元發(fā)展的產(chǎn)品項目之一，新一世代的伺服驅動(dòng)器除了性能升級之外使用上也更加便利，不僅能應用在加工機，在機械手臂上的應用也頗有效率，產(chǎn)品策略為包含伺服馬達在內的系統產(chǎn)品進(jìn)行銷(xiāo)售。
高效率馬達
部 分先進(jìn)國家開(kāi)始采用規格在IE3效率等級的工業(yè)馬達(國際電工委員會(huì )IEC制定之能效規范標準)，高效率馬達有節能減碳的效用，東元電機則已研發(fā)出 IE4、IE5等級的馬達，并搭配東元的智能馬達云端監控技術(shù)提升價(jià)值，在國際規格逐漸改變的過(guò)程中，能夠往高規格廠(chǎng)商將會(huì )減少，也讓東元在日本及東南亞 市場(chǎng)的訂單成長(cháng)快速。
產(chǎn)業(yè)概況
從機器人產(chǎn)業(yè)來(lái)看，根據Freedonia預估，未來(lái)全球機器人的需求將會(huì )出現快速成長(cháng)，到 2021 年全球市場(chǎng)需求將達到 334 億美元，是現階段許多臺灣廠(chǎng)商關(guān)注發(fā)展的領(lǐng)域。
臺 灣工業(yè)機器人產(chǎn)業(yè)在零組件制造、模組制造、機器人生產(chǎn)組裝等環(huán)節都有廠(chǎng)商投入，東元電機產(chǎn)出的馬達處在零組件制造環(huán)節上，不過(guò)以現階段機器人制造商來(lái)說(shuō)， 伺服馬達多為日本廠(chǎng)提供，但自動(dòng)化控制元件為臺灣廠(chǎng)商強項，東元馬達的績(jì)效與競爭力有望走強。而工業(yè)4.0的智慧化與自動(dòng)化已經(jīng)是整體工業(yè)發(fā)展的趨勢，東 元推出的工業(yè)4.0等級智慧馬達商機龐大，全球客戶(hù)包括日本、澳洲、馬來(lái)西亞、印尼、德國、義大利等。
近期投資與并購案
2016年?yáng)|元在工業(yè)4.0前景上斥資4,000萬(wàn)美元重金打造智能生產(chǎn)線(xiàn)，包含中壢電工線(xiàn)廠(chǎng)、無(wú)錫沖壓中心兩大自動(dòng)化廠(chǎng)，提升生產(chǎn)力也能節省約2-3%成本，挹注業(yè)績(jì)成長(cháng)動(dòng)力，2016Q4先於印度設規模較小的馬達廠(chǎng)。
2015 年并購義大利公司Motovario S.p.A.(減速器市占約12%)，總價(jià)約新臺幣65億元，目標為發(fā)展自動(dòng)化，進(jìn)軍動(dòng)力傳動(dòng)產(chǎn)業(yè)與減速器市場(chǎng)，東元可掌握減速器與伺服馬達等自動(dòng)化/機 器人產(chǎn)業(yè)關(guān)鍵零組件，并利用Motovario S.p.A.的歐洲通路與自身亞太通路做結合，結合產(chǎn)品到系統的銷(xiāo)售模式布局工業(yè)4.0。
東元從產(chǎn)品的演進(jìn)、自動(dòng)化產(chǎn)線(xiàn)投資與斥資并購，而并購Motovario S.p.A案金額是東元史上最大的并購案，可以看出東元往工業(yè)物聯(lián)網(wǎng)邁進(jìn)的策略，東元跨國營(yíng)運優(yōu)勢在能夠快速拓展當地市場(chǎng)(反之有匯率波動(dòng)的風(fēng)險)，全球市場(chǎng)的布局也是關(guān)注要點(diǎn)之一。
朱先生